关于售后回购的税收筹划思考

　　甲公司是生产某种机器设备的工业企业，正在为融资犯愁，乙公司是商业企业，正需要租赁象甲公司生产的这样的设备。
　　20×9年5月1日，甲公司向乙公司销售一台设备，开出的增值税专用发票上注明的销售价款为100万元，增值税额为17万元。该设备成本为80万元；商品已经发出，款项已经收到。协议约定，甲公司　　应于9月30日将所售设备购回，回购价为110万元（不含增值税额）。
　　甲乙公司签订的是购销合同。
　　甲公司回购该机器设备后，由于乙公司已使用了5个月，有点陈旧，就计提了10万元的损失准备，12月1日，将该设备卖出，取得不含税价90万元。
　　根据历史经验知道，甲公司向银行融资100万，在相同时间里，大约要支付15万的利息，2000元手续费，而乙公司在相同时间里租赁该设备所须支付的租金大约5万元，1000元手续费。100万用于投　　资股票，必要报酬率为10%，手续费500元。
　　甲公司生产该设备耗用的可抵扣的进项税额为150 000元。

　　要求通过甲乙公司的会计处理，思考该业务对税收的影响。
　　一、筹划前的会计处理
　　1、甲公司筹划前的会计处理
　　①向银行借款
　　　借：银行存款                     1 000 000
　　　贷：短期借款                           1 000 000
　　　借：管理费用——印花税           50
　　　财务费用——手续费           2 000
　　　贷：银行存款                           2 050

　　②出租该设备
　　　借：银行存款                     50 000
　　　贷：其他业务收入——乙公司             50 000
　　　借：其他业务成本                 2 750
　　　贷：应交税费——应交营业税             2 500
               　——应交城建税             175
               　——应交教育费及附加       75
　　　借：管理费用——印花税           50
    　　贷：银行存款                           50

　　③提取利息
　　　借：财务费用                     150 000
　　　贷：短期借款——利息                  150 000
　　说明：由于新会计准则取消了“预提费用”科目，故5个月的利息姑且放到“短期借款”的二级科目中。

　　④收回后提取准备
　　　借：资产减值损失                 100 000
　　　贷：存货跌价准备                      100 000
　　　借：递延所得税资产              25 000
　　　贷：所得税费用                      25 000

　　⑤设备正常销售
　　　借：银行存款                    1 053 000
　　　贷：主营业务收入                      900 000
　　　　　应交税费——应交增值税（销项税额）153 000
　　　借：主营业务成本                 700 000
　　　　　存货跌价准备                 100 000
　　　贷：库存商品                           800 000
　　　借：管理费用——印花税           270
　　　贷：银行存款                          270
　　　借：营业税金及附加               300
　　　贷：应交税费——应交城建税            210
　　　　　　　　　 ——应交教育费及附加      90
　　　说明：应交城建税=（153000-150000）×7%        
　　　借：所得税费用                   25 000
　　　贷：递延所得税资产                   25 000

　　⑥期末交税
　　　借：应交税费——应交增值税（转出未交增值税）3 000
　　　贷：应交税费——未交增值税                   3 000
　　　借：应交税费——未交增值税        3 000
         　　　　——应交营业税        2 500        
         　　　　——应交城建税        385      
        　　　　 ——应交教育费及附加 165
　　　贷：银行存款                         6 050

　　2、乙公司筹划前的会计处理
　　①租赁设备
　　　借：长期待摊费用——设备         50 000
　　　贷：银行存款                        50 000
　　　借：管理费用——印花税           50
　　　贷：银行存款                        50

　　②每月摊销
　　　借：管理费用                     10 000
　　　贷：长期待摊费用                    10 000

　　③投资股票
　　　借：交易性金融资产               1 000 000
　　　投资收益——手续费           500
　　　　　　　——印花税           3 000
　　　贷：银行存款                         1 003 500
　　　借：所得税费用（500+3000）×25% 875
　　　贷：递延所得税负债                   875

　　④同年销售股票
　　　借：银行存款                     1 100 000
　　　贷：交易性金融资产                    1 000 000
　　　　　投资收益                          100 000
　　　借：管理费用——印花税           3 000
　　　贷：银行存款                          3 000
　　　借：营业税金及附加               5 500
　　　贷：应交税费——应交营业税            5 000
               　——应交城建税            350
　　　　　　　　 ——应交教育费及附加      150
　　　借：递延所得税负债               875
　　　贷：所得税费用                        875

　　⑤期末交税
　　　借：应交税费——应交营业税           5 000
              　　——应交城建税       350
            　　　——应交教育费及附加 150
　　　贷：银行存款                           5 500  
     
　　二、税务筹划后的账务处理
　　　1、甲公司的账务处理如下：
　　　①5月1日发出商品时：
　　　借：银行存款                     1 170 000
　　　贷：其他应付款                        1 000 000
            应交税费——应交增值税（销项税额）170 000
　　　借：发出商品                     800 000
　　　贷：库存商品                          800 000
　　　借：管理费用——印花税           630
　　　贷：银行存款                          630
　　　说明：印花税应该按照购销两比业务合计数缴纳。

　　②回购价大于原售价的差额，应在回购期间按期计提利息费用，计入当期财务费用。由于回购期间为5个月，不考虑货币时间价值，采用直线法计提利息费用，每月计提利息费用为2（10÷5）万元。
　　　借：财务费用                     20 000
　　　贷：其他应付款                        20 000

　　③9月30日回购商品时，收到的增值税专用发票上注明的商品价格为110万元，增值税额为18.7万元。假定商品已验收入库，款项已经支付。
　　　借：财务费用                    20 000
　　　贷：其他应付款                      20 000
　　　借：库存商品                     800 000
　　　贷：发出商品                        800 000
　　　借：其他应付款                   1 100 000
　　　　　应交税费——应交增值税（进项税额） 187 000
　　　贷：银行存款                        1 287 000

　　④10月1日，提取跌价准备
　　　借：资产减值损失                 100 000
　　　贷：存货跌价准备                    100 000
　　　借：递延所得税资产              25 000
　　　贷：所得税费用                      25 000

　　⑤12月1日，销售机器设备
　　　借：银行存款                     1 053 000
　　　贷：主营业务收入                      900 000
　　　　　应交税费——应交增值税（销项税额）153 000
　　　借：主营业务成本                 700 000
　　　　　存货跌价准备                 100 000
　　　贷：库存商品                          800 000
　　　借：所得税费用                   25 000
　　　贷：递延所得税资产                   25 000
　　　借：管理费用——印花税           270
　　　贷：银行存款                         270

　　⑥期末交税
　　　借：应交税费——应交增值税（转出未交增值税）173 000
　　　贷：应交税费——未交增值税                 173 000
　　　借：营业税金及附加               17 300
　　　贷：应交税费——应交城建税             12 110
               　——应交教育费及附加       5 190
　　　借：应交税费——未交增值税       173 000
         　　　　 ——应交城建税       12 110
　　　　　　　　　——应交教育费及附加 5 190
　　　贷：银行存款                           190 300

　　2、乙公司的账务处理
　　①5月1日收到商品时：
　　　借：其他应收款                        1 000 000
　　　　　应交税费——应交增值税（进项税额）170 000
　　　贷：银行存款                               1 170 000
　　　借：管理费用——印花税               630
　　　贷：银行存款                               630
　　　　　收到库存商品账外备查登记。

　　②回购价大于原售价的差额，应在回购期间按期计收利息费用，计入当期财务费用。由于回购期间为5个月，不考虑货币时间价值，采用直线法计收利息费用，每月计收利息费用为2（10÷5）万元。
　　　借：其他应收款                         20 000
　　　贷：财务费用                              20 000

　　③9月30日回购商品时
　　　借：其他应收款                         20 000
　　　贷：财务费用                              20 000
　　　借：银行存款                           1 287 000
　　　贷：其他应收款                            1 100 000
　　　　　应交税费——应交增值税（销向税额）    187 000

　　④期末交税
　　　借：应交税费——应交增值税（转出未交增值税）17 000
　　　贷：应交税费——未交增值税                   1 7000
　　　借：营业税金及附加                     1 700
　　　贷：应交税费——应交城建税                   1 190
             　　　　　   ——应交教育费及附加             510
　　　借：应交税费——未交增值税          1 7000
        　　　　　——应交城建税          1 190
　　　　　　　　　——应交教育费及附加    510
　　　贷：银行存款                                 18 700
 
　　本例仍然是个理想化的例子，即甲公司这种融资方式是比银行贷款便宜的，所以甲公司每月的计提利息，应该是低于同期同类银行贷款利率计算的利息的，但实务中，也可能是因为其他原因，甲公司借不到银行的钱，那也可能这个计提的利息高于同期同类银行贷款利率计算的利息，这个时候就要考虑所得税纳税调整了。

　　三、税收筹划分析
　　1、甲公司筹划前的税款现金流出：
　　增值税=3 000元
　　营业税=2 500元
　　城建税=385元
　　教育费=165元
　　印花税=370元
　　所得税=（50000+900000-800000-2750-2000-150000-300-370）×25%=-5420×25%=-1 355元
　　全部税款现金流出=3000+2500+385+165+370-1355=5065元

　　2、甲公司筹划后的税款流出：
　　增值税=173 000元
　　城建税=12 110元
　　教育费=5 190元
　　印花税=900元
　　所得税=（900000-800000-12110-5190-900-100000）×25%=-18200×25%=-4550元
　　全部税款现金流出=173000+12110+5190+900-4550=186650元
　　甲公司筹划后税款现金流出-筹划前税款现金流出=186650-5065=181585元
　　分析甲公司筹划后的税款流出增加的原因，主要是在发出商品环节视同销售缴纳增值税造成的，根据《国家税务总局关于确认企业所得税收入若干问题的通知 》（国税函[2008]875号）规定，不具有公允性的售后回购是不确认收入即不缴纳所得税的，所以这使筹划后的所得税毕筹划前的所得税减少4450-1355=3115元。
　　可见，对于甲公司来说，除非借款利率奇高、设备租金奇高、公司没有融资能力等因素存在外，售后回购并不是一种很好的融资手段，尤其是上市公司，直接造成收入的减少，从而影响净利润。

　　3、乙公司筹划前的税款现金流出：
　　营业税= 5 000元
　　城建税=350元
　　教育费=150元
　　印花税=6 050元
　　所得税=（100000-50000-500-6050-5000-350-150）×25%=37950×25%=9487.5元
　　全部税款现金流出=5000+350+150+6050+9487.5=21037.5元

　　4、乙公司筹划后的税款现金流出：
　　增值税=1 7000元
　　城建税=1 190元
　　教育费= 510元
　　印花税=630元
　　所得税=（100000-1700-630）×25%=97670×25%=24 417.5元
　　全部税款现金流出=17000+1190+510+630+24417.5=43747.5元
　　乙公司筹划后税款现金流出-筹划前税款现金流出=43747.5-21037.5=22710元
　　分析甲公司筹划后的税款流出增加的原因，主要是在回购商品环节视同销售缴纳增值税和确认利息收入造成的。

　　可以这样讲，我们筹划前的乙公司，是按照此物管理的原则来投资，并且指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，而实际业务中企业更可能存在银行收利息或用于生产经营，那样，必要收益率可能会更低。

　　总体而言，这个筹划是失败的，因为增值税的缴纳直接加重企业负担，对购销双方都不利。

　　当然，事情不能一盖而论，我们这个筹划就是要说明，通过售后回购融资，并不便宜，但迫于形势，或者上市公司进行关联方交易转移定价，则另当别论了，另外，作为已公司，甚至可以故意将该回购业务做成公允价值计量的正常的购销业务，那样则对乙公司就很有利了。